方大特钢：拟进行股权减值测试涉及的辽宁方大集团国贸有限公司股东全部权益价值资产评估报告

资产评估报告目录

声明 ...... 1

资产评估报告摘要 ...... 2

资产评估报告正文 ...... 6

一、委托人、被评估单位和委托人以外的其他评估报告使用者 ...... 6

二、评估目的 ...... 13

三、评估对象和评估范围 ...... 13

四、价值类型 ...... 15

五、评估基准日 ...... 15

六、评估依据 ...... 15

七、评估方法 ...... 17

八、评估程序实施过程和情况 ...... 23

九、评估假设 ...... 24

十、评估结论 ...... 26

十一、特别事项说明 ...... 27

十二、资产评估报告使用限制说明 ...... 29

十三、资产评估报告日 ...... 30

十四、资产评估专业人员签名和资产评估机构印章 ...... 31

附件 ...... 32

声明1．本资产评估报告依据财政部发布的资产评估基本准则和中国资产评估协会发布的资产评估执业准则和职业道德准则编制。

2．委托人或者其他资产评估报告使用人应当按照法律、行政法规规定和资产评估报告载明的使用范围使用资产评估报告；委托人或者其他资产评估报告使用人违反前述规定使用资产评估报告的，资产评估机构及其资产评估专业人员不承担责任。3．资产评估报告仅供委托人、资产评估委托合同中约定的其他资产评估报告使用人和法律、行政法规规定的资产评估报告使用人使用；除此之外，其他任何机构和个人不能成为资产评估报告的使用人。

4．资产评估报告使用人应当正确理解和使用评估结论，评估结论不等同于评估对象可实现价格，评估结论不应当被认为是对评估对象可实现价格的保证。

5．资产评估报告使用人应当关注评估结论成立的假设前提、资产评估报告特别事项说明和使用限制。

6．资产评估机构及其资产评估专业人员遵守法律、行政法规和资产评估准则，坚持独立、客观、公正的原则，并对所出具的资产评估报告依法承担责任

7.本资产评估机构及资产评估专业人员与资产评估报告中的评估对象没有现存或者预期的利益关系；与相关当事人没有现存或者预期的利益关系，对相关当事人不存在偏见。

8.资产评估专业人员已经对资产评估报告中的评估对象及其所涉及资产进行现场调查；已经对评估对象及其所涉及资产的法律权属状况给予必要的关注，对评估对象及其所涉及资产的法律权属资料进行了查验，对已经发现的问题进行了如实披露，并且已提请委托人及其他相关当事人完善产权以满足出具资产评估报告的要求。

方大特钢科技股份有限公司拟进行股权减值测试

涉及的辽宁方大集团国贸有限公司

股东全部权益价值资产评估报告正文

北方亚事评报字[2026]第01-0225号北方亚事资产评估有限责任公司接受委托方的委托，按照法律、行政法规和资产评估准则的规定，坚持独立、客观和公正的原则，采用收益法和市场法，按照必要的评估程序，对方大特钢科技股份有限公司拟对辽宁方大集团国贸有限公司投资行为涉及的辽宁方大集团国贸有限公司股东全部权益在2025年12月31日的市场价值进行了评估。现将资产评估情况报告如下。

一、委托人、被评估单位和委托人以外的其他评估报告使用者委托人为方大特钢科技股份有限公司，被评估单位为辽宁方大集团国贸有限公司。

（一）委托人概况1．注册登记情况名称：方大特钢科技股份有限公司统一社会信用代码：913600007055142716注册地址：江西省南昌市高新技术产业开发区火炬大道31号法人代表：梁建国注册资本：231,318.789万(元)企业类型：其他股份有限公司(上市)

证券代码：600507成立日期：1999年09月16日经营范围：一般项目：钢压延加工；通用零部件制造；弹簧制造；弹簧销售；金属结构制造；金属结构销售；铁合金冶炼；钢、铁冶炼；黑色金属铸造；金属制品研发；金属制品销售；有色金属压延加工；有色金属合金制造；有色金属合金销售；金属材料制造；金属材料销售；金属废料和碎屑加工处理；模具制造；模具销售；电气设备修理；冶金专用设备制造；冶金专用设备销售；专用设备制造（不含许可类专业设备制造）；汽车零部件研发；汽车零部件及配件制造；汽车销售；机动车修理和维护；炼焦；煤炭及制品销售；化工产品生产（不含许可类化工产品）；化工产品销售（不含许可类化工产品）；肥料销售；耐火材料生产；耐火材料销售；成品油批发（不含危险化学品）；再生资源加工；再生资源销售；工程管理服务；工业工程设计服务；劳务服务（不含劳务派遣）；装卸搬运；国内货物运输代理；运输货物打包服务；普通货物仓储服务（不含危险化学品等需许可审批的项目）；仓储设备租赁服务；机械设备租赁；非居住房地产租赁；住房租赁；租赁服务（不含许可类租赁服务）；技术服务、技术开发、技术咨询、技术交流、技术转让、技术推广；货物进出口；进出口代理；国内贸易代理；招投标代理服务；旅游开发项目策划咨询；园林绿化工程施工；游览景区管理；专业设计服务；工艺美术品及收藏品零售（象牙及其制品除外）；休闲观光活动；停车场服务。许可项目：道路货物运输（网络货运）；道路货物运输（不含危险货物）；道路危险货物运输；检验检测服务；建设工程施工；建设工程设计；危险废物经营；危险化学品经营；旅游业务；住宿服务；餐饮服务。

2．公司概况公司前身南昌长力钢铁股份有限公司系经江西省股份制改革和股票发行联审小组赣股（1999）08号文批准，由江西汽车板簧有限公司、广州市天高有限公司、江铃汽车集团公司、江西上饶信江实业集团公司、江西省进口汽车配件有限公司为发起人，以发起方式设立的股份有限公司。发起人共出资15,744.20万元，折合7,500万股；2003年9月1日经中国证券监督管理委员会证监发行字（2003）109号文件批准，以每股6.5元向社会公众公开上网发行人民币普通股5,000万股，

2003年9月30日在上海证券交易所挂牌上市。2005年4月28日，公司2004年股东大会审议通过《2004年度利润分配及资本公积转增股本的预案》，以2004年末总股本12,500万股为基数，向全体股东实施资本公积金转增股本每10股转10股，方案实施后，公司总股本为25,000万股。

2005年9月16日，公司2005年第二次临时股东大会通过《2005年半年度利润分配及资本公积转增股本的预案》，以2005年6月末的总股本25,000万股为基数，向全体股东实施资本公积金转增股本每10股转3股，方案实施后，公司总股本为32,500万股。

2006年12月14日，经中国证券监督管理委员会证监发行字（2006）153号文批准，公司以非公开发行股票的方式向南昌钢铁有限责任公司和江西汽车板簧有限公司发行了330,989,729股人民币普通股，南钢公司和板簧公司以其生产经营性资产认购；向南钢公司和板簧公司之外的4家特定投资者发行了2,850万股，发行完毕后，南昌钢铁有限责任公司成为公司控股股东，持有318,649,248股，占公司总股本的46.55%。江西省冶金集团公司持有南昌钢铁有限责任公司57.97%股权。

2009年8月7日，南昌钢铁有限责任公司2009年第一次临时股东会通过公开转让江西省冶金集团所持南昌钢铁有限责任公司股权的决议。2009年10月13日，江西省人民政府出具赣府字（2009）76号文同意南昌钢铁有限责任公司省属国有股权转让给辽宁方大集团实业有限公司，相应，长力股份公司的控股权间接的由南昌钢铁有限责任公司转让给辽宁方大实业有限公司。2009年10月21日，国务院国有资产监督管理委员会出具国资产权（2009）1181号，同意长力股份公司原国有股东南昌钢铁有限责任公司变更为非国有股东。2009年12月21日，南昌长力钢铁股份有限公司变更为方大特钢科技股份有限公司。

2010年9月29日，公司召开2010年第七次临时股东大会，通过了2010年半年度利润分配方案：以2010年10月13日为股权登记日，每10股以资本公积转赠9股，方案实施后，公司总股本为1,300,530,485股。

经中国证监会审核，2012年4月24日，经公司2012年第二次临时股东大会

审议通过股票期权激励计划。根据公司2013年第四届董事会第六十一次会议审议通过的《关于<股票股权激励计划>授予股票期权第一个行权期可行权的议案》，第一个行权期达到行权条件，2013年员工共计行权25,562,500股，变更后公司总股本增加至1,326,092,985股。

根据中国证监会、上海证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司上海分公司有关规则的规定，公司2017年年度股东大会审议通过的《关于<公司2018年A股限制性股票激励计划（草案修订稿）>及其摘要的议案》以及公司第六届董事会第三十四次会议决议通过的《关于向激励对象授予限制性股票的议案》的相关要求，公司完成《2018年A股限制性股票激励计划（草案修订稿）》限制性股票授予及登记工作，本次授予后公司总股本由1,326,092,985股增加到1,449,871,485股。根据《方大特钢2018年A股限制性股票激励计划（草案修订稿）》的相关规定，并经2019年第二次临时股东大会决议通过，本公司将2,101,069股限制性股票进行回购注销，注销完成后公司总股本由1,449,871,485股变更为1,447,770,416股。2020年3月19日，公司2019年年度股东大会决议通过《2019年度利润分配预案》，公司以总股本1,447,770,416股为基数，以资本公积金向全体股东每股转增0.49股，方案实施后，公司总股本为2,157,177,920股。

2020年5月19日，公司召开的2020年第二次临时股东大会决议通过《关于回购注销部分限制性股票的议案》，本公司将1,227,697股限制性股票进行回购注销，注销完成后公司总股本变更为2,155,950,223股。

2020年7月13日，经江西省市场监督管理局核准，公司已完成注册资本的工商变更登记手续。变更后，公司注册资本为2,155,950,223元。

根据中国证监会、上海证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司上海分公司有关规则的规定，公司2022年第一次临时股东大会审议通过的《2022年A股限制性股票激励计划（草案）及其摘要》以及公司第七届董事会第四十四次会议决议通过的《关于向激励对象授予限制性股票的议案》的相关要求，公司完成《方大特钢2022年A股限制性股票激励计划》限制性股票首次授予及登记工作，本次

授予后公司总股本由2,155,950,223股增加到2,331,805,223股。2023年7月21日，公司回购注销2022年A股限制性股票激励计划中离职及其他不满足解除限售条件的5名激励对象已获授但尚未解除限售的限制性股票合计74.5万股，公司总股本由2,331,805,223股减少到2,331,060,223股。

2024年8月6日，公司回购注销2022年A股限制性股票激励计划中离职的7名、退休的2名及其他已获授但尚未解除限售的限制性股票合计17,872,333股，公司总股本由2,331,060,223股减少到2,313,187,890股。

（二）被评估单位概况

1．注册登记情况

名称：辽宁方大集团国贸有限公司

统一社会信用代码：91210400788704088B

注册地址：中国（辽宁）自由贸易试验区营口片区新海大街49号9011室

注册资本：5000万元人民币

公司类型：其他有限责任公司

成立日期：2006-05-18

经营范围：汽车配件、五金工具、橡胶制品、仪器仪表、办公用品、化工产品（不含易燃易爆易制毒产品）、焦炭、矿粉（除金银）、石灰石、冶金材料、耐火材料、建材、钢材、水暖器材、建筑用金属制品、轴承、劳保用品、电线电缆、膨润土销售（以上经营范围中须前置许可的项目除外）；煤炭零售；技术咨询服务；自营和代理各类商品和技术进出口，但国家限定公司经营或禁止进出口的商品和技术除外；批发（无储存）：液化石油气（限于工业生产原料等非燃料用途）、煤焦沥青、硝化沥青、丙烯、苯、甲苯、1,2-二甲苯、1,3-二甲苯、1,4-二甲苯、二甲苯异构体混合物、环氧乙烷、碳化钙、氢氧化钠、煤焦油、粗苯；经营废旧金属（除危险品）；重型、矿山、建工、电力、工程机械、煤矿机械、普通机械设备及配件、汽车零部件、金属制品、钢产品、模具销售；高、低压成套开关设备销售；环保设备及配件的销售；起重机械、机械式停车设备销售；专用设备及配件销售；油田特种作业车（法律法规禁止的及应经审批而未获批准的项目除外）；石油装备销售；仓储（除危险品）（依法须经批准的项目，经相关

部门批准后方可开展经营活动。）2．公司概况辽宁方大集团国贸有限公司（以下简称方大国贸）成立于2006年5月，坐落于沈阳市市营口片区。方大特钢科技股份有限公司为方大国贸的全资母公司，投资5000万元。方大国贸主营业务包括汽车配件、五金工具、橡胶制品、仪器仪表、办公用品、化工产品（不含易燃易爆易制毒产品）、焦炭、矿粉（除金银）、石灰石、冶金材料、耐火材料、建材、钢材、水暖器材、建筑用金属制品、轴承、劳保用品、电线电缆、膨润土销售等。

方大国贸2022、2023、2024年和2025年分别实现营收856,242.61万元、757,497.82万元、287,551.68万元和210,546.51万元,截至2025年，总资产216,716.54万元。

辽宁方大集团国贸有限公司成立于2006年5月18日，由方大特钢科技股份有限公司100%持股，法定代表人为简鹏，注册资本与实缴资本均为5000万元，统一社会信用代码91210400788704088B，注册地址位于中国（辽宁）自由贸易试验区营口片区新海大街49号9011室，目前企业登记状态为存续。公司人员规模少于50人，参保人数25人，对外100%持股绥芬河方大国际贸易有限公司，经营范围涵盖汽车配件、五金工具等普通商品销售、煤炭零售、技术咨询服务、各类商品和技术的自营与代理进出口，同时可批发（无储存）液化石油气、苯、甲苯等危险化学品。

截至2025年12月31日辽宁方大集团国贸有限公司的股权结构如下：